监管文件显示,菲亚特克莱斯勒汽车公司与法国PSA集团之间的合并谈判是由一系列的起止点决定的,在两家公司的董事会于10月将高级管理团队授权完成最终讨论并达成具有约束力的谅解备忘录之前,星期五晚些时候。
初步招股说明书 向美国证券交易委员会提交的文件显示,两家公司之间的谈判被暂停两次,一次是在FCA于2019年5月提议与雷诺集团合并时,另一次是在三个月后,汽车制造商之间就合并前的分配金额存在分歧给FCA的股东。
该文件阐明了合并传奇的时间表。
该文件称,在2018年第三和第四季度,PSA和FCA高管在有限合作,汽车行业常见的项目以及通常仅限于某些车型或动力总成的项目上进行了“几次互动”。
然后在十二月 2018年,PSA首席执行官卡洛斯·塔瓦雷斯(Carlos Tavares)邀请FCA首席执行官迈克·曼利(Mike Manley)参加会议,讨论在明年3月的日内瓦国际汽车展上的组合,曼利同意参加。双方将在3月4日的瑞士会议之前开会,以“审查双方先前确定的潜在合作计划”,并讨论“两家公司之间的潜在业务合并以及如何评估这种业务合并带来的潜在协同效应”。说。
两家公司于2019年4月签订了保密协议,以交换与潜在业务合并有关的信息,并在底特律和巴黎举行的会议期间继续讨论合并的好处。
谈判于2019年5月27日停止,当时FCA提议与雷诺进行50/50合并,但FCA在6月6日之后不久撤回了提议。Tavares在同一天联系Manley并提议重启。 合并讨论。塔瓦雷斯 与曼利结识了友情 这可以追溯到10年前他们在塔瓦雷斯(Tavares)在日产(Nissan)相遇时的情景。
公益广告 向FCA提出了新的收购要约,整个夏天的求职过程重新开始,但由于FCA的合并前股东分配问题,8月的谈判再次停止。
塔瓦雷斯和曼利将在一个月后的法兰克福车展上再次见面,他们谈到合并谈判的终止。档案称,塔瓦雷斯邀请曼利参观PSA的试验场,以测试PSA的电动汽车。
公益广告 的会议将在10月11日的几周后举行,塔瓦雷斯表示愿意重启兼并谈判。该文件说,他们已经审议了重启谈判的框架,在第一阶段,谈判只涉及PSA的财务顾问梅西耶·马里斯(Messier Maris)& Associés和高盛(Goldman Sachs)。会议结束后,备案文件说曼利(Manley)确认FCA主席约翰·埃尔坎(John Elkann)同意拟议的合并程序。
高盛(Goldman Sachs)和MMA将敲定有关“ 公益广告 和FCA分别向其股东和合并后的集团的治理结构潜在增加各自的合并前分配额的细节”。
Elkann和Tavares于10月27日在法国举行会议,同意平等合并的条款。然后,在10月31日宣布,两家公司的董事会已批准进行谅解备忘录。备案文件称,两家公司于12月17日晚上签订了具有约束力的合并协议。
合并的消息是在FCA忙碌的时间内传来的,就在汽车制造商与美国汽车工人协会(UAW)敲定新合同之际。然后,通用汽车在感恩节前夕以针对FCA的敲诈勒索诉讼震惊了所有人,此后联邦法官对此予以驳回。 FCA将诉讼的时机视为破坏其与PSA合并的一种方式。
此次合作将创建全球第四大汽车制造商,而FCA凭借PSA在欧洲的稳固足迹,将在北美增强实力。但是合并后的部门,如果获得批准,将出现在一个大流行病的世界中,大流行病已经破坏了全球的生产和销售。